Micro LED攻入HUD市場(chǎng)，勝算幾何

    2025年以來(lái)，Micro LED微型顯示的應(yīng)用又找到新發(fā)力點(diǎn)。包括群創(chuàng)、京東方、華星光電、深天馬等企業(yè)，紛紛展示Micro LED HUD類(lèi)產(chǎn)品和應(yīng)用創(chuàng)新。特別值得一提的是，這些企業(yè)也是LCD HUD產(chǎn)品的核心供應(yīng)商。在車(chē)載領(lǐng)域，HUD是否會(huì)成為Micro LED顯示技術(shù)一個(gè)新的必爭(zhēng)之地呢？

    車(chē)載顯示市場(chǎng)加速崛起，面板企業(yè)深度布局

    “汽車(chē)是即TV、手機(jī)和NB/PC之后，另一個(gè)‘巨型’規(guī)模的顯示市場(chǎng)”。據(jù)Omdia最新數(shù)據(jù)顯示，2024年全球車(chē)載顯示面板前裝市場(chǎng)出貨量同比增長(zhǎng)9.5%，達(dá)到2.02億片。在出貨量過(guò)億的顯示細(xì)分場(chǎng)景上，車(chē)載是唯一跨周期持續(xù)成長(zhǎng)的顯示細(xì)分板塊。

    這一數(shù)據(jù)意味著全球平均每輛新車(chē)已經(jīng)裝載2塊以上的屏幕。爭(zhēng)奪車(chē)載市場(chǎng)，對(duì)于顯示面板企業(yè)而言是“必爭(zhēng)之地”。例如，京東方精電（京東方汽車(chē)顯示器業(yè)務(wù)的唯一銷(xiāo)售平臺(tái)）2024年?duì)I收突破百億大關(guān)，同比增長(zhǎng)25%至134.49億港元.——從營(yíng)收角度看，車(chē)載市場(chǎng)，面板企業(yè)不僅提供OPEN cell，更是大幅涉足模組階段，產(chǎn)品部件的完整性更高、車(chē)型定制型更高，技術(shù)和效益附加值也更高。

    而從HUD市場(chǎng)看，其增速還要快于整個(gè)車(chē)載顯示市場(chǎng)。據(jù)灼識(shí)咨詢(xún)統(tǒng)計(jì)，2020年中國(guó)車(chē)載HUD市場(chǎng)僅有100萬(wàn)臺(tái)，滲透率為4.7%。這個(gè)數(shù)據(jù)到2024年猛增到390萬(wàn)臺(tái)，年復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)到41.2%，滲透率到2024年為13.9%。預(yù)計(jì)，到2029年，中國(guó)車(chē)載HUD市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到1270萬(wàn)臺(tái)，滲透率達(dá)到40.9%。2029年全球市場(chǎng)規(guī)模則將超過(guò)3000萬(wàn)臺(tái)。

    從供給的地域分布看，我國(guó)HUD供應(yīng)商的市場(chǎng)份額快速提升。從2020年前可以忽略，發(fā)展到2024年占據(jù)主導(dǎo)地位。以行業(yè)龍頭華陽(yáng)集團(tuán)為例，2016年其HUD產(chǎn)品量產(chǎn)，到2023年年中，累計(jì)出貨量突破百萬(wàn)套，用了7年時(shí)間；但是2024年，華陽(yáng)HUD的單年出貨量就突破了百萬(wàn)套，其累計(jì)出貨量已經(jīng)突破200萬(wàn)套。

    車(chē)載顯示高增長(zhǎng)、HUD產(chǎn)品增長(zhǎng)更快。這與我國(guó)新能源和智能汽車(chē)產(chǎn)業(yè)的高速發(fā)展是相匹配的。業(yè)內(nèi)認(rèn)為，國(guó)內(nèi)顯示產(chǎn)業(yè)鏈從機(jī)遇角度看，應(yīng)當(dāng)抓住車(chē)輛產(chǎn)業(yè)技術(shù)升級(jí)的機(jī)遇、抓住本土車(chē)輛消費(fèi)市場(chǎng)全球第一的機(jī)遇、抓住本土汽車(chē)產(chǎn)業(yè)全球化發(fā)展的機(jī)遇；從責(zé)任角度看，也應(yīng)當(dāng)用更好的創(chuàng)新，服務(wù)于車(chē)輛智能化潮流、助力民族汽車(chē)產(chǎn)業(yè)更大更強(qiáng)。

    在這樣的背景下，顯示產(chǎn)業(yè)鏈對(duì)車(chē)載場(chǎng)景的深度布局，尤其是全新原理和材料技術(shù)的布局，就擁有了超越顯示行業(yè)自身的戰(zhàn)略?xún)r(jià)值，亦成為顯示面板企業(yè)爭(zhēng)先突破的關(guān)鍵點(diǎn)。其中，2025年初的Micro LED HUD創(chuàng)新就是重要新方向。

    Micro LED HUD或替代LCD HUD，未來(lái)之爭(zhēng)已來(lái)

    BOE（京東方）于近期重磅推出兩款采用 COG（玻璃基）Micro LED 技術(shù)的高亮 HUD 抬頭顯示方案。其一是 6.2 英寸 P0.2 高亮 RGB Micro LED HUD，擁有30000 nits亮度；其二是全球首款超高亮單色像素點(diǎn)間距（Pitch）僅 58 微米的玻璃基 Micro LED HUD，其顯示像素密度高達(dá) 431PPI，峰值亮度更是飆升至 3 萬(wàn) nits。

    群創(chuàng)CarUX則推出9.6英寸Micro LED AR反射顯示方案，并在2025年美國(guó)CES和SID展會(huì)進(jìn)行了展示。據(jù)悉其采用高亮度、高畫(huà)質(zhì)、低能耗的Micro LED顯示模塊，透過(guò)景深立體影像、界面設(shè)計(jì)、獨(dú)特算法與獨(dú)家影像校正技術(shù)，實(shí)現(xiàn)擋風(fēng)玻璃HUD投影。臺(tái)系面板企業(yè)友達(dá)也推出了13英寸Micro LED抬頭顯示器產(chǎn)品，滿足車(chē)載擋風(fēng)玻璃透明投影需求。

    深天馬則推出Micro LED IRIS HUD解決方案。8英寸IRIS HUD分辨率達(dá)到PPI（167PPI），峰值亮度超過(guò)10000nits，入眼亮度超過(guò)1300nits，投影玻璃透明度超 86%，巧妙平衡視野無(wú)礙與圖像鮮明。該Micro-LED PHUD(全景式抬頭顯示)解決方案，在全球最大的嵌入式展——2025德國(guó)紐倫堡嵌入式展覽會(huì)（Embedded World 2025）上榮獲“Electronic Displays”獎(jiǎng)項(xiàng)。

    TCL華星亦推出了超高亮Micro LED PHUD顯示解決方案。其Micro LED PHUD顯示尺寸為14.3英寸，融合Micro LED與LTPS技術(shù)優(yōu)勢(shì)，實(shí)現(xiàn)超高亮度、超高對(duì)比度、高色域等特點(diǎn)。此款PHUD顯示較強(qiáng)環(huán)境光下對(duì)比度大于5:1，實(shí)現(xiàn)擋風(fēng)玻璃顯示區(qū)域無(wú)涂黑，大大提升駕駛安全性。

    以上5大產(chǎn)商的Micro LED HUD產(chǎn)品都采用玻璃基板設(shè)計(jì)，跨越6-14英寸，主要強(qiáng)調(diào)的產(chǎn)品特性是高亮、高分辨率、高對(duì)比度和結(jié)構(gòu)緊湊。值得一提的是，這5大產(chǎn)商，在全球車(chē)載顯示市場(chǎng)的份額近70%。特別是隨著日本JDI逐漸退出顯示市場(chǎng)，全球車(chē)載顯示產(chǎn)業(yè)的供給還在加速向頭部企業(yè)聚焦。

    但是，面板企業(yè)看重Micro LED HUD應(yīng)用的原因，除了1.其自身在全球車(chē)載顯示領(lǐng)域的影響力、2. Micro LED技術(shù)自身的顯示特性?xún)?yōu)勢(shì)、3.與TFT玻璃基板結(jié)合中，面板企業(yè)具有的技術(shù)連貫性?xún)?yōu)勢(shì)等之外，還與面板企業(yè)的“競(jìng)爭(zhēng)隱憂”有關(guān)：

    一方面，HUD顯示技術(shù)門(mén)類(lèi)多樣。特別是近三年來(lái)采用AR-HUD結(jié)構(gòu)的，應(yīng)用DLP或者LCOS光閥產(chǎn)品的HUD銷(xiāo)量加速成長(zhǎng)，已經(jīng)從邊緣成為主流。這讓顯示面板企業(yè)主導(dǎo)的LCD HUD路線，呈現(xiàn)出長(zhǎng)期市場(chǎng)下降，甚至被替代的可能。另一方面，一些傳統(tǒng)HUD企業(yè)，進(jìn)入硅基Micro LED市場(chǎng)；一些傳統(tǒng)LED大屏企業(yè)也在嘗試進(jìn)入車(chē)載顯示和硅基Micro LED市場(chǎng)；LED像素化大燈等已經(jīng)模糊了LED照明企業(yè)與車(chē)載顯示企業(yè)的邊界……這些新的競(jìng)爭(zhēng)因素，讓車(chē)載顯示，特別是HUD的競(jìng)爭(zhēng)更為復(fù)雜。面板企業(yè)因此也需要更寬的技術(shù)路徑布局，實(shí)現(xiàn)供給能力升級(jí)和差異化。

    從技術(shù)路徑看，Micro LED HUD基于玻璃基板，6-14英寸面板，與LCD HUD品類(lèi)具有很好的上下游繼承和關(guān)聯(lián)性�！癕icro LED HUD更像是LCD技術(shù)將發(fā)光和控光完全一體化的產(chǎn)品，并且也顯著改善了LCD HUD在亮度、對(duì)比度、色彩等方面的不足”，業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，未來(lái)Micro LED HUD替代LCD HUD或許是利于面板企業(yè)占據(jù)HUD市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)的技術(shù)路徑選擇。

    硅基還是玻璃基，Micro LED HUD如何爭(zhēng)未來(lái)

    在面板類(lèi)顯示企業(yè)關(guān)注Micro LED HUD的同時(shí)，另一類(lèi)企業(yè)也在關(guān)注這一“新應(yīng)用”：例如，近日，華引芯在Micro LED微顯示技術(shù)領(lǐng)域再一次實(shí)現(xiàn)突破——推出全新自研直顯Micro LED模組。該模組顯示尺寸為0.4英寸，分辨率為480*270，擁有129600個(gè)像素點(diǎn)，亮度超25000cd/㎡，對(duì)比度為100000:1，最小芯片單元尺寸及像素間距僅18μm，可廣泛應(yīng)用于AR、汽車(chē)抬頭顯示（HUD）。

    從技術(shù)特色角度看，硅基Micro LED無(wú)疑體積更小、性能更具極限化。例如數(shù)字光芯展示的0.69英寸硅基Micro LED既可以實(shí)現(xiàn)原生4K投影顯示。這讓依托硅基Micro LED技術(shù)，實(shí)現(xiàn)HUD顯示、乃至光波導(dǎo)技術(shù)下的更緊湊和占用更少空間的HUD顯示成為可能。

    從技術(shù)競(jìng)爭(zhēng)角度看，硅基Micro LED不僅是傳統(tǒng)LCD XR或者LCD HUD產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，也是DLP、LCOS等硅基光閥類(lèi)產(chǎn)品的“強(qiáng)力競(jìng)爭(zhēng)”者。且這種競(jìng)爭(zhēng)覆蓋HUD、XR、數(shù)字大燈、投影儀等廣闊市場(chǎng)。但是，對(duì)于是不是涉足硅基微顯示，不同面板企業(yè)目前的布局大不相同：如京東方和三星建設(shè)有硅基OLED產(chǎn)線，未來(lái)涉足硅基Micro LED理應(yīng)是“技術(shù)順路”；但是，另一些面板顯示企業(yè)，如群創(chuàng)或者友達(dá)似乎更看好玻璃基的Micro LED應(yīng)用。

    且從驅(qū)動(dòng)技術(shù)角度看，硅基板提供的電氣特性，未必不能用高溫多晶硅TFT替代，尤其是在英寸和亞英寸級(jí)別尺度上，更是如此。

    所以，Micro LED HUD的未來(lái)是硅基的亞英寸面板、還是數(shù)英寸尺度，與LCD HUD類(lèi)似的應(yīng)用架構(gòu)的玻璃基面板、或者是高溫多晶硅TFT支持的英寸級(jí)別面板，還存在重大技術(shù)“較量”的可能。其主要的決勝因素，包括如亮度、分辨率這樣的關(guān)鍵性能指標(biāo)（大基板的產(chǎn)品，在初期更容易實(shí)現(xiàn)高亮高分辨率），也包括長(zhǎng)期演進(jìn)下不同技術(shù)的成本差異、形態(tài)差異。

    綜上述，Micro LED微顯示在HUD上的應(yīng)用，已經(jīng)成為行業(yè)追逐的熱點(diǎn)。面板企業(yè)的玻璃基Micro LED產(chǎn)品正在搶得先機(jī)；但是其他微顯示企業(yè)的硅基Micro LED也并非沒(méi)有機(jī)會(huì)。業(yè)內(nèi)認(rèn)為，未來(lái)HUD會(huì)實(shí)現(xiàn)全系裝車(chē)的普及化，并與智駕技術(shù)協(xié)同進(jìn)化，甚至不排除主副駕駛位都擁有HUD的可能。這是一個(gè)數(shù)百億元的生意：對(duì)于顯示和汽車(chē)產(chǎn)業(yè)兩大行業(yè)的整個(gè)體量而言或許不算“巨大”，但是對(duì)于智駕這一核心車(chē)載顯示價(jià)值和車(chē)輛顯示應(yīng)用技術(shù)進(jìn)化而言，卻是剛需、是相關(guān)企業(yè)的必爭(zhēng)之地。