2014年，液晶拼接奏出最強(qiáng)音

    拼接墻市場(chǎng)的王者之爭(zhēng)，在2014年終于塵埃落定。液晶拼接以全年30%以上的增速，5成的市場(chǎng)占比，歷史最高的絕對(duì)凈增量成為行業(yè)大贏家。

    四大技術(shù)爭(zhēng)霸，液晶登寶座

    包括DLP拼接、小間距LED顯示屏、PDP拼接和液晶拼接的四類(lèi)拼接墻技術(shù)的市場(chǎng)趨勢(shì)在2014年出現(xiàn)了明確的分化。

    DLP拼接行業(yè)遭遇了歷史上最慘痛的“滑鐵盧”：小間距LED屏的高速興起，大致蠶食了DLP拼接接近10%的份額；液晶拼接的繼續(xù)挺進(jìn)和PDP拼接在高端市場(chǎng)的份額包圍戰(zhàn)，亦蠶食了DLP拼接超過(guò)1成的份額。此外，受到高端應(yīng)用市場(chǎng)低迷，以及政府和國(guó)企“緊縮開(kāi)支”的影響，DLP拼接產(chǎn)品另有接近1成的份額受到擠壓。

    18個(gè)月，丟失三成江山，這是DLP拼接行業(yè)2013-2014年處境的最真實(shí)寫(xiě)照。不過(guò)這卻不是整個(gè)大屏拼接市場(chǎng)的全貌。

    小間距LED屏在2014年迎來(lái)了系統(tǒng)性的爆發(fā)：首先，技術(shù)突破，達(dá)到0.8MM間距甚至以下水平；第二，市場(chǎng)參與力量增強(qiáng)，領(lǐng)頭羊企業(yè)展開(kāi)縱向產(chǎn)業(yè)鏈并購(gòu)，行業(yè)格局不斷優(yōu)化；第三，內(nèi)需和出口市場(chǎng)雙雙高速成長(zhǎng)，行業(yè)需求增長(zhǎng)超過(guò)2倍，小間距LED交出歷史上最快增速答卷，銷(xiāo)售收入更是達(dá)到了12-15億元。

    但是，小間距LED的市場(chǎng)增長(zhǎng)，并沒(méi)有阻礙液晶拼接產(chǎn)品的進(jìn)一步繁榮。一方面，小間距LED屏還處于產(chǎn)業(yè)初期階段；另一方面，該產(chǎn)品成本較高，主要定位高端市場(chǎng)，核心競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手是DLP拼接和PDP產(chǎn)品。

    液晶拼接產(chǎn)品2014年雖然增速較前兩年有所下降，且未來(lái)這一速度還將繼續(xù)下降，但是從絕對(duì)增量看，液晶拼接在2014年獲得了6-7萬(wàn)臺(tái)的絕對(duì)增量。同時(shí)，從銷(xiāo)售額看，2014年液晶拼接亦首次能超過(guò)DLP拼接，并以5成以上的份額，成為絕對(duì)強(qiáng)者。

    2014年液晶拼接產(chǎn)品市場(chǎng)能表現(xiàn)如此強(qiáng)勁的原因主要在于：中低端市場(chǎng)沒(méi)有競(jìng)爭(zhēng)者的挑戰(zhàn)，PDP和DLP兩大技術(shù)整體處于衰落中， 3.5MM新技術(shù)帶來(lái)的行業(yè)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的調(diào)整，以及市場(chǎng)對(duì)中低端和低價(jià)產(chǎn)品青睞度的增加等，四個(gè)方面的原因。其中，政府、國(guó)企為主的客戶(hù)，在“緊縮型”預(yù)算支持下，對(duì)價(jià)格敏感度的增加，是液晶拼接快速增長(zhǎng)，并取得份額優(yōu)勢(shì)的核心原因:這一原因的作用機(jī)理是，一方面提高了液晶拼接的市場(chǎng)，另一方面打壓了曾經(jīng)的市場(chǎng)霸主DLP產(chǎn)品的規(guī)模。

    2014年,PDP拼接整體市場(chǎng)處于穩(wěn)定狀態(tài)，銷(xiāo)售規(guī)模波動(dòng)不大，但是行業(yè)份額卻有所下降。未來(lái)PDP拼接將更加注重廣電等差異化需求的市場(chǎng)群，以其在顯示畫(huà)質(zhì)上的獨(dú)特性，贏得部分市場(chǎng)空間。這一狀態(tài)亦可被稱(chēng)為“生存保衛(wèi)戰(zhàn)”。

    高增長(zhǎng)適逢“市場(chǎng)結(jié)構(gòu)調(diào)整”進(jìn)行時(shí)

    2014年液晶拼接產(chǎn)品的高速發(fā)展，與行業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整密不可分。其中，液晶拼接產(chǎn)業(yè)自身的進(jìn)步和市場(chǎng)需求的變化主導(dǎo)了全年行情，而競(jìng)爭(zhēng)技術(shù)的變化則是次要因素。

    在產(chǎn)品結(jié)構(gòu)方面，2014年是3.5MM產(chǎn)品的導(dǎo)入階段。從年初的55英寸，三星、LG少數(shù)高端企業(yè)擁有這一指標(biāo)的產(chǎn)品；到年底3.5MM進(jìn)一步延伸到46英寸和65英寸單元，市場(chǎng)主流品牌紛紛涉足這一標(biāo)準(zhǔn)產(chǎn)品；更低間距的液晶拼接墻已經(jīng)具有尺寸線(xiàn)、品牌線(xiàn)、價(jià)格線(xiàn)全面開(kāi)花的基礎(chǔ)。

    3.5MM產(chǎn)品的導(dǎo)入的影響是異常深刻的：第一，新技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)壓低了原有技術(shù)產(chǎn)品的溢價(jià)能力，成為6.7、5.5等標(biāo)準(zhǔn)產(chǎn)品價(jià)格下降的推手；第二，新技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)擴(kuò)張了LCD液晶拼接產(chǎn)品的市場(chǎng)范圍，對(duì)于液晶拼接加強(qiáng)中高端市場(chǎng)的爭(zhēng)奪好處眾多；第三，新技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)一定程度改變了液晶拼接在拼接墻各個(gè)技術(shù)陣營(yíng)中“標(biāo)準(zhǔn)落后”的局面，對(duì)行業(yè)話(huà)語(yǔ)權(quán)調(diào)整產(chǎn)生了結(jié)構(gòu)性的影響。

    此外，液晶拼接還進(jìn)一步突出了4K、8K等超高分辨率技術(shù)，65英寸等、甚至70英寸超大尺寸單元技術(shù)，700流明以上的高亮度技術(shù)，超薄產(chǎn)品設(shè)計(jì)和智能一體化等行業(yè)技術(shù)；進(jìn)一步塑造出在邊沿創(chuàng)新上的領(lǐng)袖形象和生態(tài)體驗(yàn)上的新價(jià)值。

    市場(chǎng)結(jié)構(gòu)方面，2014年政府和國(guó)企進(jìn)一步過(guò)“緊日子”。這使得很多項(xiàng)目的采購(gòu)傾向從技術(shù)指標(biāo)優(yōu)先，向經(jīng)濟(jì)性?xún)?yōu)先轉(zhuǎn)變。加之全球經(jīng)濟(jì)的不確定性，國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整和增速的下降導(dǎo)致的財(cái)政和企業(yè)業(yè)績(jī)?cè)鏊傧禄�，液晶拼接的�?jīng)濟(jì)性?xún)r(jià)值被進(jìn)一步挖掘，并與液晶自身的多項(xiàng)技術(shù)進(jìn)步和創(chuàng)新疊加作用，拓展了液晶產(chǎn)品的市場(chǎng)空間。

    另一方面，2014年政府主導(dǎo)的工程和大型國(guó)企集團(tuán)主導(dǎo)的工程亦進(jìn)一步向基層傾斜。二三線(xiàn)城市，甚至縣城和鄉(xiāng)鎮(zhèn)市場(chǎng)的崛起，與中小企業(yè)應(yīng)用客戶(hù)的崛起同步拓寬了“經(jīng)濟(jì)性拼接墻”的市場(chǎng)空間。從長(zhǎng)期趨勢(shì)看，大屏拼接不可能一直只是“一線(xiàn)城市、高端工程”的“玩具”。隨著產(chǎn)品的普及，尤其是維穩(wěn)反恐等安全概念、物聯(lián)網(wǎng)與智慧城市等社會(huì)管理概念、智慧工廠(chǎng)和工業(yè)4.0等新生產(chǎn)力概念的發(fā)酵和逐漸實(shí)施，拼接墻企業(yè)和產(chǎn)品必須準(zhǔn)備好迎接“更寬闊范圍內(nèi)的更要求經(jīng)濟(jì)性的市場(chǎng)需求”。

    產(chǎn)品結(jié)構(gòu)和市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的調(diào)整是2014年，乃至未來(lái)數(shù)年內(nèi)液晶拼接產(chǎn)品能夠保持強(qiáng)勢(shì)地位的核心因素，同時(shí)競(jìng)爭(zhēng)性技術(shù)的變化，也相對(duì)有利于液晶的“一家獨(dú)大”。

    小間距LED屏的成本結(jié)構(gòu)依然難以徹底改觀。即便技術(shù)進(jìn)步，其成本屬性也難以下降到媲美傳統(tǒng)大間距LED屏產(chǎn)品的水平。這使得小間距LED的市場(chǎng)主要會(huì)集中在中高端應(yīng)用。同樣的事情會(huì)發(fā)生在PDP與DLP拼接之上。尤其是激光等新光源技術(shù)更會(huì)弱化DLP拼接的價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)力。同時(shí)，PDP拼接由于上游產(chǎn)業(yè)的萎縮，和需求市場(chǎng)與小間距LED和DLP拼接的高端重合，必然處于最不利的競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)之中。

    這種拼接墻四大競(jìng)爭(zhēng)性技術(shù)高端扎堆，中低端液晶獨(dú)占的態(tài)勢(shì)，短期不會(huì)改變。結(jié)合液晶自身的進(jìn)步，向高端市場(chǎng)的演進(jìn)，液晶拼接產(chǎn)品實(shí)際上處于從技術(shù)結(jié)構(gòu)、市場(chǎng)需求結(jié)構(gòu)到競(jìng)爭(zhēng)比較結(jié)構(gòu)三大因素全面占優(yōu)的態(tài)勢(shì)之中。

    液晶拼接面對(duì)的以上三大結(jié)構(gòu)性?xún)?yōu)勢(shì)短期不會(huì)發(fā)生改變。這決定了2015年液晶拼接依然會(huì)保持2成左右的市場(chǎng)增長(zhǎng)。尤其是3.5mm產(chǎn)品，隨著市場(chǎng)和產(chǎn)品的逐漸成熟，將成為液晶拼接增效益、擴(kuò)市場(chǎng)的主力。這將使得液晶拼接在大屏拼接技術(shù)中的份額優(yōu)勢(shì)地位更為穩(wěn)固。

    液晶拼接2015年市場(chǎng)值得期待

    未來(lái)的拼接大屏市場(chǎng)格局會(huì)是怎么樣的呢？

    筆者認(rèn)為，DLP拼接和正投邊緣融合會(huì)成為“差異市場(chǎng)”的小眾產(chǎn)品；而在大眾化市場(chǎng)，液晶拼接占據(jù)中低端領(lǐng)域和海量應(yīng)用市場(chǎng)、小間距LED屏則占據(jù)中高端市場(chǎng)，成為高端客戶(hù)的選擇。同時(shí)，PDP拼接產(chǎn)品的市場(chǎng)將逐步被DLP拼接、小間距LED拼接和液晶拼接瓜分�！�—這樣一個(gè)產(chǎn)品線(xiàn)模型將是3-5年內(nèi)，拼接大屏行業(yè)的理想情況。更長(zhǎng)期看，OLED技術(shù)，或者其他新顯示技術(shù)的出現(xiàn)則是后話(huà)。

    2015年拼接墻市場(chǎng)的主要任務(wù)，即是向以上這樣的行業(yè)結(jié)構(gòu)進(jìn)一步前進(jìn)。推動(dòng)這樣的行業(yè)格局形成的力量至少來(lái)自于三個(gè)方面。

    第一， 產(chǎn)品技術(shù)進(jìn)步。液晶3.5MM的產(chǎn)品會(huì)進(jìn)一步普及、產(chǎn)品多樣性增強(qiáng)、價(jià)格也會(huì)下降。同樣的事情會(huì)發(fā)生在小間距LED屏上：1.0-1.6MM技術(shù)的產(chǎn)品進(jìn)一步普及、產(chǎn)品多樣性增強(qiáng)、價(jià)格下降。而DLP拼接和PDP拼接難以有嶄新的技術(shù)體驗(yàn)的產(chǎn)品出現(xiàn)。

    第二， 市場(chǎng)參與主體的調(diào)整。這一點(diǎn)主要分成三個(gè)方面：DLP拼接和小間距LED屏企業(yè)會(huì)謀求進(jìn)一步的產(chǎn)業(yè)整合和收購(gòu)；DLP拼接和安防企業(yè)會(huì)謀求進(jìn)一步的產(chǎn)品多元化，如DLP拼接企業(yè)推出更多小間距LED屏，安防企業(yè)在既有液晶拼接的基礎(chǔ)上推出LED屏產(chǎn)品；更多的傳統(tǒng)LED屏企業(yè)會(huì)加入到小間距LED市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)之中，改變目前只有少數(shù)高端企業(yè)主導(dǎo)這一產(chǎn)品線(xiàn)的格局——總之，參與主體變多，技術(shù)路線(xiàn)混搭成為時(shí)尚，將是行業(yè)發(fā)展的必然方向。

    第三， 應(yīng)用需求會(huì)進(jìn)一步爆發(fā)。主要亮點(diǎn)將是工業(yè)4.0、安全行業(yè)、基礎(chǔ)設(shè)施、金融產(chǎn)業(yè)、公共服務(wù)和管理、物聯(lián)網(wǎng)與智慧城市、一路一帶、產(chǎn)業(yè)升級(jí)、交通和能源、法治建設(shè)、城鎮(zhèn)化等都是具有中長(zhǎng)期驅(qū)動(dòng)力的需求因素。這些因素匯集起來(lái)，將足以實(shí)現(xiàn)整個(gè)大屏行業(yè)長(zhǎng)期且穩(wěn)定的、超過(guò)15%的需求增長(zhǎng)率�！�—即便考慮價(jià)格因素，長(zhǎng)期均值的實(shí)際銷(xiāo)售額的增速也會(huì)維持在1成水平左右。

    總之，2015年將是液晶拼接又值得期待的一年。尤其是面對(duì)目前該行業(yè)：需求分散、品牌分散、沒(méi)有實(shí)際的行業(yè)巨頭存在、上游資源供應(yīng)充足、下游應(yīng)用技術(shù)成熟且與信息化概念日益緊密結(jié)合的產(chǎn)業(yè)鏈特征，液晶拼接的戰(zhàn)國(guó)爭(zhēng)霸格局必然長(zhǎng)期延續(xù)、甚至進(jìn)一步欣欣向榮。